首份公募基金2024年三季报出炉

每经记者 任飞 每经编辑 肖芮冬
　　10 月 16 日，华宝中证100ETF及其联接基金发布2024年三季度报告。这也是首份公募基金三季报。从季度内的净值增长率来看，所有基金的业绩均在16%以上，而且季内获得明显净申购。
　　《每日经济新闻》记者注意到，华宝中证100ETF相关产品的市场表现，也是业内目前选择通过公募基金参与投资的一个写照，指数基金的发展让管理人纷纷优化经营管理方式，减税降费措施频出。在业内看来，除了降低投资者成本之外，对于指数跟踪误差的约束也有积极影响。
　
　季内均有明显净申购
　　10月16日，公募基金三季报开始公布。与此前首发的基金三季报不同，这次不再是一些债基或货基先发，反而是年内大热的ETF基金及其联接基金率先发布季度报告。
　　从产品结构来看，联接基金就是将大部分基金财产投资于跟踪同一标的指数的ETF。此次华宝中证100ETF联接基金三季报显示，投资于华宝中证100ETF的公允价值占基金资产净值比例为94.58%。
　　因此，就业绩表现来看，对应指数的ETF及其联接基金的业绩差距不会太大，此次公布的基金业绩均在16%以上。
　　具体而言，华宝中证100ETF过去3个月的净值增长率录得17.99%，相比于业绩比较基准收益率16.66%跑赢1.33个百分点；联接基金的业绩当中，A类份额季内实现16.28%的净值增长率，C类份额实现17.22%的净值增长率，也都跑赢业绩比较基准收益率。
　　这也进一步加深市场对此类基金的好感。三季报显示，华宝中证100ETF及其联接基金在季内均出现非常明显的净申购。其中，华宝中证100ETF季内获净申购24.58亿份，华宝中证100联接A获净申购9.70亿份，C类份额基金获净申购6.23亿份。
　　对于报告期内的基金投资运作，基金经理陈建华在季报总结中指出，稳增长政策持续发力，特别是房地产和资本市场领域政策出现重要调整。9月24日有关降准、降息以及结构性政策的推出，为市场提供流动性支持、稳定信心等方面做了强化。
　
　宽基ETF市场竞争激烈
　　记者注意到，2024年三季度，指数基金发行活跃。Wind统计显示，季内成立的ETF有35只，其中绝大多数为宽基ETF，除了近期关注度高的各中证A500ETF，如沪深300、中证500、上证50等指数均有多家基金公司发布新品ETF进行跟踪。
　　此外，这也使得国内市场中的ETF同质化严重，不少指数挂钩的ETF数量众多，基金公司也在积极抢占市场资源，其中一项措施就是下调产品费率。尤其是在近期基金公告中，有关ETF调降费率的消息频繁出现。
　　继国泰基金、华夏基金调低旗下ETF及联接基金等产品的管理费率、托管费率等费率后，10月14日，博时基金创业板ETF及联接基金官宣降费。2024年下半年以来，已有国泰基金、天弘基金、南方基金、易方达基金等基金管理人旗下指数基金产品宣布降费。
　　10月16日，有公募界人士在同《每日经济新闻》记者微信交流时就表示，机构降费是为了打“价格战”的说法，并非没有道理，毕竟费率降低对投资者的成本管控更加有效。其实对机构来说，这样做更有益于减小指数跟踪的误差。
　　记者注意到，就目前ETF市场来看，的确有不少规模较大的宽基指数ETF管理费率依然高企，比如一些规模较大的沪深300ETF的管理费在0.5%左右。
　　“实际上，ETF比拼的一大关键在于跟踪误差，为了保持对指数高度拟合，基金资产的稳定至关重要。实施降费也是为了更方便地拟合指数，平滑规模变动风险。特别是对规模较大的ETF来说，降费不仅有利于更好地与国际主流管理方式接轨，也能够让基金的跟踪误差进一步减小。”上述业内人士坦言。