节前最后一周全红收官 泛ESG主动型基金独占总榜

每经记者 黄宗彦 每经编辑 魏官红
　　2022年10月起，每经品牌价值研究院构建ESG公募基金数据库，并推出“ESG公募基金周榜”，通过追踪ESG基金表现、分析排名及变动背后可能的原因，帮助投资者更好地了解、识别、筛选更具投资价值的ESG基金。
　　本期ESG公募基金周榜的观察周期为1月16日至1月20日，最新净值以1月20日为准。每经品牌价值研究院制作的ESG公募基金收益率周榜显示，在春节前最后一个交易周，ESG基金实现全线上涨的完美收官，且涨幅较前一周有明显增加。泛ESG主题表现突出，其中主动型独占TOP10总榜；指数型TOP10平均收益率亦领先于ESG主题的两大类产品。
　　而就近三个月表现来看，ESG主题2个榜单中的20只产品，有19只实现正收益，且ESG主题指数型TOP10收益率几乎都在两位数以上。
　　春节前的最后一个交易周完美收尾：三大指数齐上涨，上证指数、深证成指、创业板指周涨幅分别为2.18%、3.26%和3.72%，沪指更是直逼3300点关口；同时，ESG基金周榜顺势实现连续4周全红。盘面上，权重板块“牛市旗手”券商、有色金属、煤炭、油气等周期股表现强势，加上半导体、芯片、数字经济等题材股，共同携手助推指数上行，一扫A股以往节前效应的阴霾，为稳定开年行情打下一定基础。
　　TOP10总榜显示，泛ESG主题主动型表现突出，不仅独占前十位置，平均收益率也较上期有较大幅度上涨。值得注意的是，本期上榜的产品，尤其是排名靠前的产品，重仓股相似度与上期上榜产品相比较低，行业集中度也没有往期产品高，而且有8只基金近三个月获得正收益，与上期仅有3只形成鲜明对比。这样的持仓结构与纯ESG主题主动型基金有些类似，在分散风险的同时还能获得较高的收益，值得持续关注。
　　本期ESG主题主动型产品收益率较前一周也有一定提升，虽然涨幅不及泛ESG主题主动型基金，但稳定性依旧较高——TOP10基金中近三个月实现正收益的基金有9只，且排名靠前的产品重仓股行业集中度较低，总体来看，此类产品更符合ESG基金秉持的中长期价投理念。
　　本期泛ESG主题主动型基金的收益率再次领跑，在总榜TOP10霸榜。具体分析见前文所述。
　　本期ESG主题指数型TOP10基金收益率较上期相比变化不大，略微有所上涨。上榜名单中有2只基金被替换，总体表现较为稳健。并且，本期TOP10的产品在近三个月全部实现正收益，平均收益率达11.67%，大幅领先于其他所有榜单。
　　与上期类似，本次上榜的产品名称中多为“新能源”，这也意味着产品之间的重仓股同质化程度较高，行业集中度也较高。当然，投资行业龙头无可厚非，但需要注意介入时机，股价所处位置，以及行业基本面变化，如锂电、光伏行业上下游产品的价格走势、供求情况、市场终端行情等，经过综合评估再进行投资更有保障。否则，即便是行业处于未来趋势，也有可能因高位被套失去耐心而难以获利。
　
　榜单说明
　　1.样本选择：每经品牌价值研究院“ESG公募基金数据库”从资本市场已发行的公募基金中，选取正常运作的产品，剔除已清盘基金。同时，保留权益类基金，去掉纯债券基金。在此基础上，如产品包含A和C类份额，只选择A类份额作为样本。
　　2.基金分类：按照投资标的差异，权益类ESG基金可分为两大类，包括ESG主题基金（基金名称中包含ESG、可持续发展）和泛ESG主题基金（基金名称和投资策略包含环境、责任和公司治理的ESG内涵）；按照投资方式的区别，又可以分为主动型基金和指数型基金。
　　3.榜单名称：每经品牌价值研究院将ESG基金一共分为四类，分别为ESG主题主动型基金、ESG主题指数型基金、泛ESG主题主动型基金、泛ESG主题指数型基金，并由此在每周一推出1个ESG公募基金收益总榜TOP10和4个分榜TOP10。